N海都记者

陈文华

继3.0%的普通型分红型寿险产品全面停售之后，“2.5%+浮动收益”的分红险也在本月进入最后的窗口期。日前，国家金融监督管理总局发布了《关于健全人身保险产品定价机制的通知》，自2024年10月1日起，新备案的分红型保险产品预定利率上限为2.0%。也就是说，“2.5%+浮动收益”的分红型保险产品已进入销售倒计时，再过十来天，市场上将只有“2.0%+浮动收益”的分红险了。

海都记者近日走访福州保险市场发现，虽然没有出现上月末抢购3.0%增额终身寿险的那种盛况，但本月分红险销量也有明显增长，业内预估9月分红险销量的涨幅将超过20%。同时，行业普遍认为，未来分红险将成为保险市场主力，预计份额将超过50%。

算笔账：从2.5%降至2.0%，收益会少多少？

别看预定利率只减了0.5%，算一算账，总收益减少的数目，会让你吓一跳！

据介绍，与普通型保险产品不同，分红险的收益分两部分，一部分为保证收益，即预定利率；另一部分为浮动收益，也称演示利率，就是保险公司的分红，按规定，保险公司应至少将分红保险业务当年度可分配盈余的70%分配给客户。随着预定利率由原来的2.5%降至2.0%，演示的浮动收益率也将下降约0.35%，两者相加，每年减少的收益接近1%。不过，由于不同公司的演示利率有所不同，因而计算结果会有差异。

中国人寿保险业务员林先生举了一个例子：假设投入100万元购买分红险产品，如果是2.5%预定利率（包括保证收益和浮动收益假设复利3.6%），那么50年后的现金价值为586万元；而如果是2.0%预定利率（包括保证收益和浮动收益假设复利2.7%），那么50年后的现金价值则为378万元。二者相差超过200万元，是不是让你吓一跳？

跑市场：9月分红险销量预估上涨超20%

记者近日走访福州保险市场发现，现在市场上的储蓄型险种基本都改为分红险了。林先生表示，9月份分红险的销量明显增加，业内预估本月将上涨超过20%。某商业银行理财经理叶先生也表示，本月分红险销量明显增长。

近年来，由于储蓄性强，可保障终身，且保额会逐年复利增长等优势，增额终身寿险成为消费者关注的市场主流。而浮动收益不可控的分红险则卖得不多，市场份额低于15%。随着预定利率的进一步下调，有保底和浮动双重收益的分红险重回人们的视野。

据林先生介绍，目前市场主流分红险有增额终身寿险2.5%加分红、年金加分红、养老年金加分红三种，“个人认为养老年金加分红是首选”。

看未来：分红险或成主流，有望占半壁江山

一位业内专家认为，由于利率持续下调，作为“保底+浮动”收益类型保险，分红险向下有保底收益，向上有浮动收益，既满足了消费者对安全性与收益性的需要，也减缓了保险公司的利差损之忧，因此分红险有望成为未来保险市场的主流。在近期举行的2024年中期业绩发布会上，头部保险机构纷纷表示将“发力分红险产品销售”。“长期来看，分红型产品未来有望占比超过50%。”这位专家说。

不过，这位专家也提到，由于分红险中的浮动收益取决于保险公司的盈利状况，购买分红险应选择实力大、盈利能力强的保险公司。